Rimini Street ogłasza wyniki finansowe i operacyjne za II kwartał 2024 r.

LAS VEGAS--(BUSINESS WIRE)--Rimini Street, Inc. (Nasdaq: RMNI), dostawca kompleksowego wsparcia w zakresie oprogramowania firmowego oraz produktów i usług z dziedziny oprogramowania dla firm o zasięgu globalnym, wiodący podmiot zewnętrzny świadczący usługi wsparcia dla oprogramowania Oracle i SAP oraz partner Salesforce i AWS, ogłosił dzisiaj wyniki finansowe za II kwartał zakończony 30 czerwca 2024 r.

Wybrane najważniejsze wyniki finansowe za II kwartał 2024 r.

• W II kwartale 2024 r. wartość przychodów osiągnęła poziom 103,1 mln USD, co stanowi spadek o 3,1% w stosunku do kwoty 106,4 mln USD uzyskanej w analogicznym okresie w roku poprzednim.
• W II kwartale 2024 r. wartość przychodów w USA osiągnęła poziom 51,5 mln USD, co stanowi spadek o 4,7% w stosunku do kwoty 54,0 mln USD uzyskanej w analogicznym okresie w roku poprzednim.
• Wartość międzynarodowych przychodów osiągnęła poziom 51,7 mln USD, co stanowi spadek o 1,5% w stosunku do kwoty 52,4 mln USD uzyskanej w analogicznym okresie w roku poprzednim.
• Powtarzalne dochody przeliczone na wartość roczną za II kwartał 2024 r. wyniosły 399,4 mln USD, co stanowi spadek o 2,6% w stosunku do kwoty 410,1 mln USD uzyskanej w analogicznym okresie w roku poprzednim.
• Liczba aktywnych klientów w dniu 30 czerwca 2024 roku wynosiła 3007, co oznacza spadek o 0,6% w porównaniu z liczbą 3026 aktywnych klientów w dniu 30 czerwca 2023 roku.
• W ciągu dwunastomiesięcznego okresu, który zakończył się z dniem 30 czerwca 2024 r., wskaźnik utrzymania przychodów wyniósł 88%, a w porównywalnym okresie zakończonym z dniem 30 czerwca 2023 r. wyniósł 94%.
• Przychody z tytułu opłat abonamentowych wyniosły 99,9 mln USD, co stanowiło 96,8% przychodów ogółem za II kwartał 2024 r. w porównaniu z wartością przychodów z tytułu opłat abonamentowych 102,5 mln USD, które stanowiły 96,3% przychodów ogółem w tym samym okresie roku ubiegłego.
• Marża brutto za II kwartał 2024 r. wyniosła 59,1%, w porównaniu z 63,0% w tym samym okresie roku ubiegłego.
• Strata z działalności operacyjnej wyniosła w II kwartale 2024 r. 0,8 mln USD, podczas gdy w analogicznym okresie w roku poprzednim osiągnięto zysk 10,3 mln USD.
• Dochód z działalności operacyjnej bez zastosowania standardów GAAP wyniósł w II kwartale 2024 r. 6,4 mln USD, podczas gdy w analogicznym okresie w roku poprzednim uzyskano kwotę 14,9 mln USD.
• Strata netto za II kwartał 2024 r. ukształtowała się na poziomie 1,1 mln USD, podczas gdy w analogicznym okresie w roku poprzednim odnotowano zysk netto w kwocie 4,3 mln USD.
• Dochód netto bez zastosowania standardów GAAP wyniósł w II kwartale 2024 r. 6,1 mln USD, podczas gdy w analogicznym okresie w roku poprzednim uzyskano kwotę 8,8 mln USD.
• Skorygowany wskaźnik EBITDA za II kwartał 2024 r. osiągnął poziom 8,8 mln USD w porównaniu z 15,8 mln USD w analogicznym okresie w roku poprzednim.
• Podstawowy i rozwodniony zysk (strata) przypadający na posiadaczy akcji zwykłych spółki stanowił w II kwartale 2024 roku stratę netto za akcję w wysokości 0,01 USD w porównaniu z zyskiem za akcję wynoszącym 0,05 USD w tym samym okresie w roku poprzednim.
• Wartość inwestycji pieniężnych i krótkoterminowych, która wyniosła 134,2 mln USD na dzień 30 czerwca 2024 r. w porównaniu do kwoty 140,7 mln USD na dzień 30 czerwca 2023 r.
• Spółka poniosła w II kwartale 2024 r. koszty reorganizacji w wysokości 3,2 miliona USD, będące skutkiem procesu oceny i optymalizacji struktury kosztów poprzez redukcję zatrudnienia. Spółka spodziewa się wystąpienia dodatkowych kosztów reorganizacji w III kwartale 2024 r. Podczas trwania II kwartału 2024 roku Spółka zapłaciła koszty reorganizacji w wysokości 0,3 miliona.
• Ponadto po uważnym namyśle Spółka podjęła decyzję o stopniowym wygaszeniu oferty usług dla produktów Oracle PeopleSoft. Oferta ta obejmuje usługi Rimini Support™, Rimini Manage™ i Rimini Consult™. Ponieważ Spółka świadczy usługi dla produktów Oracle PeopleSoft klientom na całym świecie, proces wygaszania będzie miał kilka faz i prawdopodobnie minie rok lub dłużej, zanim Spółka zaprzestanie świadczenia wszystkich usług Oracle PeopleSoft. Przychody związane ze świadczeniem usług dla produktów Oracle PeopleSoft wyniosły około 36,1 miliona USD, czyli 8% przychodów w roku podatkowym 2023 oraz 16,6 miliona USD, czyli 8% przychodów w pierwszej połowie roku 2024.

Wybrane najważniejsze wyniki operacyjne za II kwartał 2024 r.

• Ogłoszenie reprezentatywnych nowych klientów, którzy przeszli na rozwiązania Rimini Street, lub istniejących klientów, który rozszerzyli zakres umów zawartych ze spółką, takich jak między innymi:
  • Ricoh Company Ltd., światowy lider w dziedzinie rozwiązań do przetwarzania obrazu i transformacji cyfrowej, wybrał usługi Rimini Support™ i Rimini Protect™ dla środowisk Oracle EBS i Oracle Database.
  • Sunway Group, czołowy konglomerat w Malezji, wybrał Rimini ONE™, czyli stworzone przez Rimini Street wydajne połączenie usług Rimini Support™ i Rimini Manage™, dla swojej platformy Oracle JD Edwards.
  • Americanas Group, należący do najważniejszych sprzedawców detalicznych w Brazylii, wybrał rozwiązanie Rimini Manage™ do stymulowania wydajności operacyjnej na platformach SAP ECC 6, S/4HANA i RISE.
  • Pacific Healthcare Group, lider w dziedzinie usług sprzedażowych i marketingowych dla branży zdrowotnej w Azji Południowo-Wschodniej, wybrał rozwiązanie Rimini Support™ dla Oracle Technology i Oracle Database.
• Ogłoszenie wprowadzenia na rynek usług Rimini Support™, Rimini Protect™ i Rimini Consult™ dla produktów VMware jako pierwszej tego rodzaju kompleksowej oferty strony trzeciej.
• Ogłoszenie mianowania sprawdzonego pracownika szczebla kierowniczego, Steve'a Hershkowitza, nowym dyrektorem ds. wartości pracowniczej i przychodów (CRO).
• Ogłoszenie mianowania doświadczonego menedżera ds. SaaS i profesjonalnych usług, Martyna Hoogakkera, nowym wiceprezesem Grupy i dyrektorem generalnym na region EMEA.
• Udostępnienie wyników niezależnej ankiety przeprowadzonej wśród niemal 3000 dyrektorów ds. finansów i inwestycji na świecie, która ujawniła powszechny nacisk na wyniki i zwrot z inwestycji w rozwiązania informatyczne, mający na celu zarządzanie coraz większą złożonością organizacji oraz rosnącymi kosztami IT.
• Otrzymanie dwóch prestiżowych wyróżnień w postaci nagród Stevie® 2024 Awards: Silver Stevie w kategorii „Zespół Roku zajmujący się pierwszoliniową obsługą klienta” oraz Bronze Stevie w kategorii „Kobieta Roku w obsłudze klienta”, którą otrzymała Robin Weiss, wiceprezes ds. usług wsparcia Oracle Application.
• Otrzymanie wyrazów uznania w postaci zaliczenia do pierwszej dwudziestki indyjskiego rankingu India’s Great Mid-Size Workplaces 2024 za „Doskonałe praktyki kadrowe” i „Kulturę wysokiego zaufania”.
• Otrzymanie wyrazów uznania od TrustRadius, który przyznał Spółce tytuł zwycięzcy nagród 2024 Top Rated Awards w czterech kategoriach: Usługi wdrażania, Usługi konsultingowe i doradcze, Profesjonalne usługi IT oraz Zarządzane usługi IT.
• Zamknięcie ponad 7700 zleceń wsparcia i dostarczenie ponad 2800 aktualizacji podatkowych, prawnych i regulacyjnych klientom z 23 krajów oraz osiągnięcie średniej wartości wskaźnika zadowolenia klientów z usług wsparcia świadczonych przez spółkę na poziomie ponad 4,9 na 5,0 (gdzie 5,0 oznacza ocenę „doskonałą”).

Prognozy biznesowe na 2024 r.

Firma w dalszym ciągu wstrzymuje się z prognozą do czasu uzyskania większej jasności co do skutków procesów sądowych toczących się w sądach federalnych USA w przedmiocie sporu z Oracle.

Informacje o transmisji internetowej i telekonferencji

W dniu 31 lipca 2024 r. o godz. 17:00 czasu wschodniego (godz. 14:00 czasu pacyficznego) spółka Rimini Street zorganizuje wirtualne posiedzenie i telekonferencję, aby omówić wyniki za II kwartał 2024 r. oraz skomentować wybrane wyniki uzyskane do tej pory w II kwartale 2024 r. Relację na żywo będzie można śledzić na stronie spółki poświęconej relacjom z inwestorami za pośrednictwem linku do wydarzeń z zakresu relacji inwestorskich Rimini Street oraz bezpośrednio za pośrednictwem linku do wydarzeń dotyczących relacji inwestorskich Rimini Street oraz bezpośrednio za pomocą linku do transmisji internetowej. Udział w telekonferencji będzie możliwy po wybraniu numeru 1-800-836-8184. Retransmisja będzie dostępna przez okres jednego roku po wydarzeniu.

Przedstawienie wskaźników finansowych bez zastosowania standardów GAAP

W niniejszej informacji prasowej zawarto wskaźniki finansowe obliczone bez zastosowania standardów GAAP. Wskaźniki te nie opierają się na zbiorze powszechnych standardów lub zasad rachunkowości. Stanowią one uzupełnienie i nie należy ich interpretować jako wyznacznika wyników z działalności spółki zgodnie z wymogami wynikającymi z obowiązujących na terenie Stanów Zjednoczonych, powszechnie uznanych standardów rachunkowości (ang. generally accepted accounting principles, GAAP). Wskaźniki te należy zatem traktować jako dodatkowe informacje, które nie zastępują ani nie są nadrzędne w stosunku do wskaźników finansowych obliczanych zgodnie ze standardami GAAP. Porównania wskaźników z zastosowaniem i bez zastosowania standardów GAAP dokonano w tabelach finansowych zawartych w niniejszej informacji prasowej. W części pt. „Wskaźniki finansowe nieprzewidziane w GAAP i niektóre inne kluczowe mierniki” opisano i objaśniono wskaźniki obliczone bez zastosowania standardów GAAP w odniesieniu do działalności spółki.

Porównania zawartych w niniejszej informacji prasowej wskaźników finansowych bez zastosowania standardów GAAP z najbardziej porównywalnymi wskaźnikami finansowymi z zastosowaniem standardów GAAP dokonano w tabelach finansowych zawartych w dalszej części dokumentu. Objaśnienie tych wskaźników oraz powodów, dla których firma uważa je za istotne, a także metod, jakie zastosowano przy ich obliczeniach, można znaleźć w akapicie pt. „Wskaźniki finansowe nieprzewidziane w GAAP i niektóre inne kluczowe mierniki”.

Informacje o Rimini Street, Inc.

Rimini Street, Inc. (Nasdaq: RMNI), spółka Russell 2000® jest dostawcą kompleksowego wsparcia w zakresie oprogramowania firmowego oraz produktów i usług z dziedziny oprogramowania dla firm o zasięgu globalnym, wiodącym podmiotem zewnętrznym świadczącym usługi wsparcia dla oprogramowania Oracle i SAP oraz partnerem Salesforce i AWS. Firma prowadzi działalność na całym świecie i oferuje kompleksową gamę ujednoliconych rozwiązań do prowadzenia, obsługi, personalizacji, konfiguracji, łączenia, ochrony, monitorowania i optymalizacji firmowych aplikacji, baz danych i oprogramowania technologicznego oraz do zarządzania w tym zakresie, umożliwiając klientom osiąganie lepszych wyników biznesowych, znaczne ograniczenie kosztów i przeznaczenie zasobów na innowacje. Jak dotąd ponad 5600 organizacji sklasyfikowanych w rankingach Fortune 500, Fortune Global 100, ze środkowego segmentu rynku, sektora publicznego oraz z wielu innych branż wybrało Rimini Street jako zaufanego dostawcę produktów i usług z zakresu oprogramowania dla firm. Więcej informacji znajduje się na stronieriministreet.com oraz na profilach Rimini Street w serwisach X (wcześniej Twitter), Instagram, Facebook i LinkedIn. (IR-RMNI)

Wypowiedzi prognozujące

Pewne wypowiedzi w niniejszej informacji prasowej nie odnoszą się do danych historycznych, lecz stanowią wypowiedzi prognozujące na potrzeby zasad „Safe Harbor” zgodnie z Ustawą o reformie przepisów procesowych dotyczących papierów wartościowych z 1995 r. (Securities Litigation Reform Act of 1995). Słowa takie jak: „spodziewa się”, „wierzy”, „kontynuuje”, „mogłoby”, „obecnie”, „szacuje”, „oczekuje”, „przyszłość”, „zamierza”, „może”, „prognoza”, „planuje”, „możliwe”, „potencjalne”, „przewiduje”, „prognozuje”, „wydaje się”, „ma zamiar”, „powinien”, „będzie”, „byłoby” oraz podobne wyrażenia wskazują na wypowiedzi prognozujące. Wypowiedzi prognozujące obejmują m.in. wypowiedzi dotyczące oczekiwań spółki względem przyszłych wydarzeń, możliwości, globalnej ekspansji i innych inicjatyw rozwojowych oraz inwestycji spółki w te inicjatywy. Wypowiedzi te oparte są na różnych założeniach i bieżących oczekiwaniach kierownictwa spółki, nie są prognozami faktycznych wyników ani nie odnoszą się do danych historycznych. Takie wypowiedzi prognozujące podlegają czynnikom ryzyka i niepewności dotyczącym działalności spółki Rimini Street, przy czym rzeczywiste rezultaty mogą znacznie odbiegać od treści wypowiedzi prognozujących. Ryzyka i niepewności obejmują m.in. niekorzystne rozstrzygnięcia i koszty związane z toczącymi się postępowaniami sądowymi lub nowymi postępowaniami sądowymi, w tym decyzją sądu w sprawie nierozstrzygniętych odwołań; dodatkowe koszty ponoszone w związku z zastosowaniem zakazów sądowych dotyczących określonych praktyk biznesowych spółki oraz ich wpływu na koszty w przyszłych okresach; zmiany otoczenia biznesowego, w którym prowadzi działalność Rimini Street, w tym wpływ wszelkich recesyjnych tendencji gospodarczych i wahania kursów walut, i zmiany ogólnych warunków finansowych, gospodarczych, regulacyjnych i politycznych wpływających na branżę, w której prowadzi działalność Rimini Street, oraz na branże, w których działalność prowadzą nasi klienci; ewolucję w środowisku zarządzania i wsparcia oprogramowania dla przedsiębiorstw, której doświadczają nasi klienci i potencjalni klienci, a także naszą zdolność do pozyskania i utrzymania klientów oraz dalszego rozwoju naszej bazy klientów; istotny poziom konkurencji w branży usług wsparcia w zakresie oprogramowania; wdrażanie przez klientów naszej rozbudowanej gamy produktów i usług oraz produktów i usług przewidzianych do wprowadzenia na rynek w przyszłości; naszą zdolność do utrzymania lub osiągnięcia wzrostu dochodów lub rentowności oraz zarządzania kosztami uzyskania przychodów; szacunkowe dane dotyczące łącznego obsługiwanego przez nas rynku oraz spodziewane oszczędności klientów w stosunku do korzystania z usług innych dostawców; zmienność naszego cyklu sprzedaży oraz ryzyko związane ze wskaźnikami utrzymania; utratę co najmniej jednego członka zespołu zarządzającego; naszą zdolność do pozyskiwania i utrzymywania wykwalifikowanych pracowników oraz kluczowego personelu; trudności w zarządzaniu kwestią rentowności wzrostu; konieczność i możliwość zgromadzenia dodatkowego kapitału lub obsługi zadłużenia na korzystnych warunkach i zdolność spółki do generowania przepływów pieniężnych z działalności operacyjnej pozwalającą na zwiększone finansowanie inicjatyw rozwojowych; wpływ kwestii związanych z ochroną środowiska, sprawami społecznymi i ładem korporacyjnym (ESG); ryzyko związane z prowadzeniem działalności na szczeblu globalnym; naszą zdolność do zapobiegania nieuprawnionemu dostępowi do naszych systemów informatycznych i innym zagrożeniom cyberbezpieczeństwa, ochrony informacji poufnych naszych pracowników i klientów i zachowania zgodności z przepisami dotyczącymi prywatności i ochrony danych; naszą zdolność do utrzymania skutecznego systemu kontroli wewnętrznej nad sprawozdawczością finansową; naszą zdolność do utrzymania, ochrony i rozwoju naszej marki oraz własności intelektualnej; zmiany w przepisach i uregulowaniach, w tym zmiany w przepisach podatkowych lub niekorzystne skutki naszych interpretacji podatkowych, lub niezdolność do ustanowienia przez nas odpowiednich rezerw na zdarzenia podatkowe; wpływ naszych bieżących zobowiązań w zakresie obsługi zadłużenia w związku z naszym kredytem oraz zobowiązań finansowych i operacyjnych związanych z naszą działalnością i powiązanym ryzykiem stopy procentowej, w tym niepewności związanej z przejściem na SOFR lub inne wskaźniki referencyjne stopy procentowej; wystarczającą ilość środków pieniężnych i ich ekwiwalentów pozwalającą na spełnienie wymogu zachowania płynności; ilość i harmonogram wykupów, jeżeli będą realizowane, w ramach naszego programu wykupu akcji oraz naszą zdolność do podnoszenia wartości dla akcjonariuszy w ramach takiego programu; niepewność co do wartości długoterminowej kapitałowych papierów wartościowych Rimini Street; katastrofy zakłócające naszą działalność lub działalność naszych klientów, oraz ryzyka omawiane w rozdziale pt. „Czynniki ryzyka” w Sprawozdaniu Kwartalnym Rimini Street złożonym na formularzu 10-Q z dnia 31 lipca 2024 r. i okresowo aktualizowanym przez kolejne Sprawozdania Roczne na Formularzu 10-K, Sprawozdania Kwartalne na Formularzu 10-Q i Sprawozdania Bieżące na Formularzu 8-K, oraz inne dokumenty składane przez Rimini Street w Komisji Papierów Wartościowych i Giełd (Securities and Exchange Commission). Ponadto wypowiedzi prognozujące zawierają oczekiwania, plany i prognozy przyszłych wydarzeń i opinie aktualne na dzień publikacji niniejszej informacji prasowej przez Rimini Street. Rimini Street przewiduje, że kolejne wydarzenia i kierunki rozwoju sytuacji wpłyną na zmianę oceny spółki Rimini Street. O ile Rimini Street może podjąć decyzję o aktualizacji wypowiedzi prognozujących w przyszłości, nie przyjmuje żadnego zobowiązania w tym względzie, z wyjątkiem sytuacji, gdy jest to wymagane przez prawo. Niniejsze wypowiedzi prognozujące nie powinny być traktowane jako rzetelna ocena spółki Rimini Street w terminie po dacie publikacji niniejszej informacji prasowej.

© 2024 Rimini Street, Inc. Wszelkie prawa zastrzeżone. „Rimini Street” jest znakiem towarowym zarejestrowanym przez spółkę Rimini Street, Inc. w Stanach Zjednoczonych i innych krajach, przy czym nazwa i logotyp Rimini Street, jak również logo z nich utworzone, oraz inne znaki z oznaczeniem TM są znakami towarowymi należącymi do Rimini Street, Inc. Pozostałe znaki towarowe pozostają własnością spółek, które je zarejestrowały, przy czym spółka Rimini Street nie jest powiązana z żadnym z tych posiadaczy znaków towarowych czy spółek ani ich nie promuje.

RIMINI STREET, INC.
Niepoddany kontroli skrócony skonsolidowany bilans
(w tysiącach, z wyłączeniem kwot podanych w przeliczeniu na 1 akcję)
AKTYWA	30 czerwca 2024 r.			31 grudnia 2023 r.
Aktywa obrotowe:
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty	$	134,197		$	115,424
Środki pieniężne o ograniczonej możliwości dysponowania		429			428
Należności od innych podmiotów pomniejszone o odpisy w kwotach odpowiednio 1000 i 656 USD		86,961			119,430
Odroczone koszty umów, bieżące		16,686			17,934
Inwestycje krótkoterminowe		—			9,826
Wydatki opłacone z góry i inne		24,644			25,647
Aktywa obrotowe razem		262,917			288,689
Aktywa trwałe:
Rzeczowe aktywa trwałe, pomniejszone o skumulowaną amortyzację w kwocie odpowiednio 19 764 i 18 231 USD		10,667			10,496
Aktywa z tytułu praw użytkowania w ramach leasingu operacyjnego		7,477			5,941
Odroczone koszty kontraktów, długoterminowe		20,621			23,559
Depozyty i inne		4,152			6,109
Odroczony podatek dochodowy, netto		61,535			59,002
Aktywa razem	$	367,369		$	393,796
ZOBOWIĄZANIA, PODLEGAJĄCE WYKUPOWI AKCJE UPRZYWILEJOWANE I DEFICYT KAPITAŁU WŁASNEGO
Zobowiązania bieżące:
Zobowiązania o krótkim terminie zapadalności z tytułu kredytów długoterminowych	$	3,093		$	5,912
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług		4,523			5,997
Narosłe wynagrodzenia, świadczenia i prowizje		32,109			38,961
Inne narosłe zobowiązania		18,559			18,128
Zobowiązania z tytułu leasingu operacyjnego, krótkoterminowe		4,504			4,321
Odroczone przychody, bieżące		240,448			263,115
Zobowiązania bieżące razem		303,236			336,434
Zobowiązania długoterminowe:
Zadłużenie długoterminowe, pomniejszone o zobowiązania o krótkim terminie zapadalności		68,731			64,228
Odroczone przychody, długoterminowe		22,345			23,859
Zobowiązania z tytułu leasingu operacyjnego, długoterminowe		7,526			6,841
Inne zobowiązania długoterminowe		1,650			1,930
Zobowiązania razem		403,488			433,292
Deficyt kapitału własnego:
Akcje uprzywilejowane, o wartości nominalnej 0,0001 USD. Zatwierdzono 99 820 akcji (wyłączając 180 akcji uprzywilejowanych serii A); nie oznaczono żadnej innej serii		—			—
Akcje zwykłe, o wartości nominalnej 0,0001 USD. Zatwierdzono 1 000 000 akcji; wyemitowano i nie wykupiono odpowiednio 90 698 i 89 595 akcji		9			9
Dodatkowy wpłacony kapitał		172,951			167,988
Skumulowane inne całkowite straty		(5,922	)		(4,167	)
Skumulowany deficyt		(202,041	)		(202,210	)
Akcje własne, w cenie nabycia		(1,116	)		(1,116	)
Deficyt kapitału własnego razem		(36,119	)		(39,496	)
Zobowiązania i deficyt kapitału własnego razem	$	367,369		$	393,796

RIMINI STREET, INC.
Niepoddane kontroli skrócone skonsolidowane sprawozdanie z działalności
(w tysiącach, z wyłączeniem kwot podanych w przeliczeniu na 1 akcję)
	Za okres 3 miesięcy zakończony w dniu						Za okres 6 miesięcy zakończony w dniu
	30 czerwca						30 czerwca
	2024			2023			2024			2023
Przychody	$	103,123		$	106,421		$	209,868		$	211,933
Koszty uzyskania przychodu		42,180			39,348			85,095			78,691
Zysk brutto		60,943			67,073			124,773			133,242
Koszty działalności operacyjnej:
Koszty sprzedaży i marketingu		37,377			37,284			76,518			71,763
Koszty ogólne i administracyjne		19,531			18,865			37,933			37,092
Koszty reorganizacji		3,208			—			3,208			59
Koszty procesów sądowych i związane z nimi koszty podlegające odzyskaniu:
Honoraria i pozostałe koszty procesów sądowych		1,602			629			4,527			3,348
Koszty ubezpieczeń i koszty podlegające odzyskaniu (netto)		1,602			629			4,527			3,348
Koszty operacyjne ogółem		61,718			56,778			122,186			112,262
Strata z działalności operacyjnej		(775	)		10,295			2,587			20,980
Dochód (koszty) spoza działalności operacyjnej:
Koszty odsetek		(1,483	)		(1,387	)		(2,824	)		(2,726	)
Pozostałe dochody (koszty) (netto)		1,492			280			2,457			809
Dochód przed opodatkowaniem podatkiem dochodowym		(766	)		9,188			2,220			19,063
Koszty podatku dochodowego		(382	)		(4,920	)		(2,051	)		(9,156	)
Dochód (strata) netto	$	(1,148	)	$	4,268		$	169		$	9,907
Zysk (strata) netto przypadający na posiadaczy akcji zwykłych	$	(1,148	)	$	4,268		$	169		$	9,907
Zysk (strata) za akcję przypadający na posiadaczy akcji zwykłych:
Podstawowy	$	(0.01	)	$	0.05		$	—		$	0.11
Rozwodniony	$	(0.01	)	$	0.05		$	—		$	0.11
Średnia ważona liczba akcji zwykłych pozostających w obrocie:
Podstawowy		90,495			88,903			90,125			88,797
Rozwodniony		90,495			89,274			90,822			89,251

RIMINI STREET, INC.
Porównania wskaźników obliczonych z zastosowaniem i bez zastosowania standardów GAAP
(w tysiącach)
	Za okres 3 miesięcy zakończony w dniu						Za okres 6 miesięcy zakończony w dniu
	30 czerwca						30 czerwca
	2024			2023			2024			2023
Porównanie dochodu z działalności operacyjnej bez zastosowania standardów GAAP:
Dochód (strata) z działalności operacyjnej	$	(775	)	$	10,295		$	2,587		$	20,980
Korekty bez zastosowania standardów GAAP:
Koszty procesów sądowych i związane z nimi koszty podlegające odzyskaniu (netto)		1,602			629			4,527			3,348
Koszty wynagrodzeń w postaci akcji spółki		2,405			3,948			4,963			5,925
Koszty reorganizacji		3,208			—			3,208			59
Dochód z działalności operacyjnej bez zastosowania standardów GAAP	$	6,440		$	14,872		$	15,285		$	30,312
Porównanie dochodu netto bez zastosowania standardów GAAP:
Dochód (strata) netto	$	(1,148	)	$	4,268		$	169		$	9,907
Korekty bez zastosowania standardów GAAP:
Koszty procesów sądowych i związane z nimi koszty podlegające odzyskaniu (netto)		1,602			629			4,527			3,348
Koszty wynagrodzeń w postaci akcji spółki		2,405			3,948			4,963			5,925
Koszty reorganizacji		3,208			—			3,208			59
Dochód netto bez zastosowania standardów GAAP	$	6,067		$	8,845		$	12,867		$	19,239
Porównanie skorygowanego wskaźnika EBITDA bez zastosowania standardów GAAP:
Dochód (strata) netto	$	(1,148	)	$	4,268		$	169		$	9,907
Korekty bez zastosowania standardów GAAP:
Koszty odsetek		1,483			1,387			2,824			2,726
Koszty podatku dochodowego		382			4,920			2,051			9,156
Koszty amortyzacji		860			636			1,733			1,249
EBITDA		1,577			11,211			6,777			23,038
Korekty bez zastosowania standardów GAAP:
Koszty procesów sądowych i związane z nimi koszty podlegające odzyskaniu (netto)		1,602			629			4,527			3,348
Koszty wynagrodzeń w postaci akcji spółki		2,405			3,948			4,963			5,925
Koszty reorganizacji		3,208			—			3,208			59
Skorygowany zysk EBITDA	$	8,792		$	15,788		$	19,475		$	32,370
Należności z faktur:
Przychody	$	103,123		$	106,421		$	209,868		$	211,933
Odroczony przychód krótko- i długoterminowy, na koniec okresu		262,793			285,324			262,793			285,324
Odroczony przychód krótko- i długoterminowy, na początek okresu		254,306			287,381			286,974			299,921
Zmiany w przychodach odroczonych		8,487			(2,057	)		(24,181	)		(14,597	)
Należności z faktur	$	111,610		$	104,364		$	185,687		$	197,336

Wskaźniki finansowe nieprzewidziane w GAAP i niektóre inne kluczowe mierniki

Aby udostępnić inwestorom i innym zainteresowanym osobom dodatkowe informacje odnoszące się do wyników działalności spółki Rimini Street, zamieszczony został szereg wskaźników finansowych obliczonych bez zastosowania standardów GAAP i niektóre kluczowe wskaźniki. Poniżej opisane są takie wskaźniki jak liczba aktywnych klientów, powtarzalne dochody przeliczone na wartość roczną i wskaźnik utrzymania przychodów. Każdy z nich jest kluczowym miernikiem operacyjnym w kontekście prowadzonej przez spółkę działalności. Ponadto zawarte zostały następujące wskaźniki finansowe bez zastosowania standardów GAAP: dochód z działalności operacyjnej bez zastosowania standardów GAAP, dochód netto bez zastosowania standardów GAAP, wskaźnik EBITDA i skorygowany wskaźnik EBITDA oraz należności z faktur. W załączonych tabelach dokonano porównania każdego z ww. wskaźników finansowych bez zastosowania standardów GAAP z najbardziej porównywalnym wskaźnikiem finansowym zestawionym w oparciu o te standardy. Z uwagi na odpis aktualizujący aktywa z tytułu odroczonego podatku korekty dokonane bez zastosowania standardów GAAP nie wiązały się z żadnymi konsekwencjami podatkowymi. Zestawione przez spółkę wskaźniki finansowe bez zastosowania standardów GAAP zostały dokładniej opisane poniżej.

Pierwotnym celem wykorzystania wskaźników nieprzewidzianych w GAAP jest udzielenie dodatkowych informacji, które zdaniem kierownictwa mogą być przydatne dla inwestorów i umożliwić im dokonanie oceny w ten sam sposób co kierownictwo. Przedstawiamy wskaźniki finansowe nieprzewidziane w GAAP również dlatego, że naszym zdaniem pomagają one inwestorom w spójny sposób porównać nasze wyniki w różnych okresach rozliczeniowych oraz porównać nasze wyniki z wynikami innych przedsiębiorstw, pomijając pozycje, które naszym zdaniem nie świadczą o wynikach w zakresie naszej głównej działalności. Dokładniej rzecz biorąc, kierownictwo wykorzystuje te wskaźniki nieprzewidziane w GAAP jako miarę wyników z działalności operacyjnej, do sporządzenia rocznego budżetu operacyjnego, do przydzielania środków i poprawy wyników finansowych naszej firmy, do oceny skuteczności naszych strategii biznesowych, do zapewnienia spójności i porównywalności z wynikami finansowymi w przeszłości, w celu ułatwienia porównania naszych wyników z wynikami innych przedsiębiorstw, które często uzupełniają wyniki obliczone według zasad GAAP wskaźnikami finansowymi nieprzewidzianymi w GAAP, oraz w komunikacji z zarządem w sprawie naszych wyników finansowych. Inwestorzy powinni mieć jednak świadomość, że nie wszystkie przedsiębiorstwa jednakowo definiują te wskaźniki nieprzewidziane w GAAP.

Należności z faktur stanowią zmianę przychodów przyszłych okresów w bieżącym okresie plus przychody za bieżący okres.

Aktywny klient to podmiot, który zakupił nasze usługi wsparcia dla danego produktu, np. przedsiębiorstwo, instytucja edukacyjna lub rządowa czy dział firmy. Dla przykładu, jeśli temu samemu podmiotowi udzielane jest wsparcie w zakresie dwóch produktów, jest on liczony jako dwóch aktywnych klientów. Uważamy, że nasza zdolność zwiększenia liczby aktywnych klientów jest wskaźnikiem wzrostu naszej działalności, powodzenia naszych działań sprzedażowych i marketingowych oraz wartości, jaką nasze usługi stanowią dla naszych klientów.

Powtarzalne dochody przeliczone na wartość roczną to wysokość przychodów z subskrypcji uznanych w kwartale obrotowym pomnożona przez cztery. Stanowi to dla nas wskazówkę, jaki przychód możemy uzyskać w kolejnych 12 miesiącach z istniejącej bazy klientów, zakładając brak rezygnacji i brak zmiany cen w tym okresie. Przychody z subskrypcji nie obejmują dochodów niepowtarzalnych, które dotychczas były nieznaczące.

Wskaźnik utrzymania przychodów to faktyczne przychody z subskrypcji (w dolarach) uznane w okresie 12 miesięcy od klientów, którzy byli klientami firmy w dniu poprzedzającym ten okres, podzielone przez nasze powtarzalne dochody przeliczone na wartość roczną na dzień poprzedzający wspomniany okres 12 miesięcy.

Dochód z działalności operacyjnej liczony według zasad rachunkowości innych niż GAAP to dochód z działalności z pominięciem: kosztów postępowań sądowych i powiązanych zwrotów w ujęciu netto, wydatków na wynagrodzenie w formie akcji własnych oraz kosztów reorganizacji. Wyłączenia te zostały omówione bardziej szczegółowo poniżej.

Dochód netto liczony według zasad rachunkowości innych niż GAAP to dochód netto z pominięciem: kosztów postępowań sądowych i powiązanych zwrotów w ujęciu netto, wydatków na wynagrodzenie w formie akcji własnych oraz kosztów reorganizacji. Wyłączenia te zostały omówione bardziej szczegółowo poniżej.

W szczególności kierownictwo nie uwzględnia w stosownych przypadkach następujących elementów we wskaźnikach finansowych nieprzewidzianych w GAAP w przedstawionych okresach:

Koszty postępowań sądowych i powiązane zwroty, netto : koszty postępowań sądowych i powiązane zwroty z ubezpieczenia i apelacji związane są z zewnętrznymi kosztami postępowań spornych. Koszty te i zwroty są odzwierciedleniem trwających postępowań sądowych, których jesteśmy stroną, i nie mają związku z naszą codzienną ani podstawową działalnością, jaką jest świadczenie usług naszym klientom.

Wydatki na wynagrodzenie w formie akcji własnych : częścią strategii wynagrodzeń Rimini Street jest wykorzystanie wynagrodzenia w formie akcji własnych do przyciągnięcia i zatrzymania pracowników. Głównym celem tej strategii jest dopasowanie interesów pracowników do interesów akcjonariuszy i zatrzymanie pracowników na dłuższy czas. W związku z tym wydatki na wynagrodzenie w formie akcji własnych zmieniają się z powodów zasadniczo niezależnych od decyzji operacyjnych i wyników w danym okresie.

Koszty reorganizacji: koszty obejmujące głównie koszty odpraw związanych z planem reorganizacji spółki.

EBITDA opisuje dochód netto skorygowany w celu wyłączenia: kosztów odsetek, kosztów podatku dochodowego oraz kosztów amortyzacji.

Skorygowany zysk EBITDA to wskaźnik EBITDA skorygowany w celu wyłączenia: kosztów procesów sądowych i związanych z nimi kwot podlegających odzyskaniu (netto), wydatków na wynagrodzenie w formie akcji własnych oraz kosztów reorganizacji, które opisano powyżej.

Oficjalną, obowiązującą wersję niniejszego zawiadomienia stanowi tekst oryginalny sporządzony w języku źródłowym. Tekst tłumaczenia służy wyłącznie celom orientacyjnym, został sporządzony wyłącznie dla celów ułatwienia zrozumienia zawiadomienia i należy interpretować go w odniesieniu do tekstu źródłowego, który jest jedyną wersją mającą skutki prawne.