Rimini Street ogłasza wyniki finansowe i operacyjne za I kwartał 2023 r.

Oto kilka najważniejszych informacji finansowych:
Kwartalne przychody wyniosły 105,5 mln USD, co stanowi wzrost o 7,8% rok do roku
Marża brutto wyniosła 62,7% w porównaniu z 62,0% w poprzednim roku
Zysk netto wyniósł 5,6 mln USD, co stanowi wzrost o 82,7% rok do roku

LAS VEGAS--(BUSINESS WIRE)--Rimini Street, Inc. (Nasdaq: RMNI), dostawca kompleksowego wsparcia w zakresie oprogramowania firmowego oraz produktów i usług z dziedziny oprogramowania dla firm o zasięgu globalnym, wiodący podmiot zewnętrzny świadczący usługi wsparcia dla oprogramowania Oracle i SAP oraz partner Salesforce i AWS, ogłosił dzisiaj wyniki finansowe i operacyjne za I kwartał zakończony 31 marca 2023 r.

"Jeśli chodzi o I kwartał 2023 r., cieszymy się zarówno z ukończenia wdrażania naszego rozszerzonego portfela rozwiązań, jak i ze sprzedaży pełnej oferty renomowanym organizacjom z całego świata. Dzięki rozbudowanej ofercie możemy wyjść naprzeciw potrzebom znacznie większego rynku organizacji o rocznej wysokości przychodów czy budżetu na poziomie 200 mln USD lub więcej" – powiedział Seth A. Ravin, współzałożyciel, przewodniczący, dyrektor generalny i prezes zarządu Rimini Street. "Jedną z najważniejszych nowości wprowadzonych w pierwszym kwartale jest kompleksowe rozwiązanie outsourcingowe „pod klucz” Rimini ONE™, które zapewnia organizacjom rozwiązanie jednego dostawcy spełniające ich obecne i ewoluujące potrzeby w zakresie oprogramowania firmowego, wykorzystujące unikatowe, wiodące w branży zdolności Rimini Street pod względem dostarczania wartości, niezawodności, sprawności reakcji i inżynierii. Na chwilę obecną mamy ponad 100 klientów Rimini ONE i jesteśmy przekonani, że nasza znacznie rozbudowana gama rozwiązań umożliwi zwiększenie sprzedaży na rzecz nowych i obecnych klientów, zwiększenie liczby przedłużonych i rozszerzonych subskrypcji oraz zwiększy wartość generowaną dla klientów przez cały okres współpracy."

"Jesteśmy zadowoleni z wyników uzyskanych w pierwszym kwartale pod względem przychodów, marży brutto, zysku netto, skorygowanego zysku EBITDA oraz wskaźnika utrzymania przychodów. W zakresie subskrypcji, przekroczyliśmy również prognozy na pierwszy kwartał 2023 r." – powiedział Michael L. Perica, dyrektor finansowy Rimini Street. "Ponadto udało nam się utrzymać stabilny bilans obejmujący papiery wartościowe w formie pieniężnej oraz gwarantowane przez rząd USA papiery wartościowe o wartości 135 mln USD, a także ograniczyć zadłużenie o 10 mln USD rok do roku z poziomu 87 mln do 77 mln USD, co dało wynik środków pieniężnych na koniec kwartału w wysokości 58 mln USD. Publikujemy również dzisiaj prognozy na drugi kwartał i potwierdzamy całoroczne prognozy na 2023 r. i nasze nieustające zaangażowanie na rzecz zwiększania rentowności i dalszego przyspieszania tempa wzrostu przychodów."

Wybrane najważniejsze wyniki finansowe za I kwartał 2023 r.

• W I kwartale 2023 r. wartość przychodów osiągnęła poziom 105,5 mln USD, co stanowi wzrost o 7,8% w stosunku do kwoty 97,9 mln USD uzyskanej w analogicznym okresie w roku poprzednim.
• Wartość przychodów w USA osiągnęła poziom 53,4 mln USD, co stanowi wzrost o 2,2% w stosunku do kwoty 52,3 mln USD uzyskanej w analogicznym okresie w roku poprzednim.
• Wartość międzynarodowych przychodów osiągnęła poziom 52,1 mln USD, co stanowi wzrost o 14,1% w stosunku do kwoty 45,6 mln USD uzyskanej w analogicznym okresie w roku poprzednim.
• Przychody z tytułu opłat abonamentowych w ujęciu rocznym wyniosły w I kwartale 2023 r. 408,3 mln USD, co stanowi wzrost o 6,1% w stosunku do kwoty 384,9 mln USD uzyskanej w analogicznym okresie w roku poprzednim.
• W ciągu dwunastomiesięcznego okresu, który zakończył się z dniem 31 marca 2023 r. wskaźnik utrzymania przychodów wyniósł 92%, a w porównywalnym okresie zakończonym z dniem 31 marca 2022 r. wyniósł 94%.
• Przychody z tytułu opłat abonamentowych wyniosły 102,1 mln USD, co stanowiło 96,8% przychodów ogółem za I kwartał 2023 r. w porównaniu z wartością przychodów z tytułu opłat abonamentowych 96,2 mln USD, które stanowiły 98,3% przychodów ogółem w tym samym okresie roku ubiegłego.
• Marża brutto za I kwartał 2023 r. wyniosła 62,7%, w porównaniu z 62,0% w tym samym okresie roku ubiegłego.
• Dochód z działalności operacyjnej wyniósł w I kwartale 2023 r. 10,7 mln USD, podczas gdy w analogicznym okresie w roku poprzednim uzyskano kwotę 5,9 mln USD.
• Dochód z działalności operacyjnej bez zastosowania standardów GAAP wyniósł w I kwartale 2023 r. 15,4 mln USD, podczas gdy w analogicznym okresie w roku poprzednim uzyskano kwotę 12,1 mln USD.
• Zysk netto za I kwartał 2023 r. ukształtował się na poziomie 5,6 mln USD, podczas gdy w analogicznym okresie w roku poprzednim odnotowano zysk netto w kwocie 3,1 mln USD.
• Dochód netto bez zastosowania standardów GAAP wyniósł w I kwartale 2023 r. 10,4 mln USD, podczas gdy w analogicznym okresie w roku poprzednim uzyskano kwotę 9,2 mln USD.
• Skorygowany wskaźnik EBITDA za I kwartał 2023 r. osiągnął poziom 16,6 mln USD w porównaniu z 12,9 mln USD w analogicznym okresie w roku poprzednim.
• Podstawowy i rozwodniony zysk netto za akcję przypadający na posiadaczy akcji zwykłych spółki stanowił w I kwartale 2023 r. zysk netto za akcję w wysokości 0,06 USD w porównaniu z podstawowym i rozwodnionym zyskiem netto na akcję wynoszącym odpowiednio 0,04 USD i 0,03 USD w analogicznym okresie w roku poprzednim.
• Wartość inwestycji pieniężnych i krótkoterminowych, która wyniosła 135,0 mln USD na dzień 31 marca 2023 r., stanowi spadek o 14,6% w stosunku do kwoty 158,0 mln USD na dzień 31 marca 2022 r.

Porównania zawartych w niniejszej informacji prasowej wskaźników finansowych bez zastosowania standardów GAAP z najbardziej porównywalnymi wskaźnikami finansowymi z zastosowaniem standardów GAAP dokonano w tabelach finansowych zawartych w dalszej części dokumentu. Objaśnienie tych wskaźników oraz powodów, dla których firma uważa je za istotne, a także metod, jakie zastosowano przy ich obliczeniach, można znaleźć w akapicie pt. „Wskaźniki finansowe bez zastosowania standardów GAAP i niektóre wskaźniki kluczowe”.

Wybrane najważniejsze wyniki operacyjne za I kwartał 2023 r.

• Ogłoszenie reprezentatywnych nowych klientów, którzy przeszli na rozwiązania Rimini Street, lub istniejących klientów, który rozszerzyli zakres umów zawartych ze spółką, takich jak między innymi:
  • Clifford Hallam Healthcare – jedyny w pełni zintegrowany krajowy dystrybutor produktów farmaceutycznych i medycznych w Australii;
  • GE Lighting, spółka z siedzibą w USA należąca do Savant, będąca uznanym na arenie międzynarodowej liderem rynku produktów oświetleniowych do budynków mieszkalnych i inteligentnych domów;
  • Globe Union – tajwański producent wyposażenia do kuchni i łazienki; oraz
  • Tanita – japoński lider rynku wag precyzyjnych i urządzeń monitorujących stan zdrowia powszechnie stosowanych na całym świecie.
• Zamknięcie 9014 zleceń wsparcia i dostarczenie 25 541 aktualizacji podatkowych, prawnych i regulacyjnych klientom z 39 krajów oraz osiągnięcie średniej wartości wskaźnika zadowolenia klientów z usług wsparcia świadczonych przez spółkę na poziomie 4,9 na 5,0 (gdzie 5,0 oznacza ocenę „doskonałą”).
• Wprowadzenie Rimini Watch™, nowego pakietu aktywnych rozwiązań sprzyjających obserwowalności, obejmujego funkcje monitorowania, weryfikacji stanu oraz zarządzania zmianami w celu ograniczenia przestojów, poprawy wydajności i zapewnienia ciągłości działalności w ramach aplikacji i baz danych Oracle i SAP, a także projektów, w celu wsparcia klientów w pomyślnej realizacji inicjatyw z zakresu cyfrowej transformacji.
• Wprowadzenie Rimini Consult™, nowego pakietu zgrupowanych profesjonalnych usług specjalistów świadczonych na rzecz indywidualnych projektów w celu personalizacji, konfiguracji, wdrażania, integracji, interoperacyjności i migracji oprogramowania firmowego klienta, wspierania zespołu klienta wykwalifikowaną kadrą oraz realizacji innych potrzeb w zakresie projektów.
• Wprowadzenie Rimini ONE™, kompleksowego outsourcingowego programu usługowego zaprojektowanego w celu zapewnienia kompleksowego zestawu ujednoliconych, zintegrowanych usług do prowadzenia, obsługi, personalizacji, konfiguracji, łączenia, ochrony, monitorowania i optymalizacji firmowych aplikacji, baz danych i oprogramowania technologicznego oraz do zarządzania nimi.
• Prezentacja wyników niezależnego badania przeprowadzonego na zlecenie Rimini Street wśród ponad 1 tys. respondentów piastujących stanowiska dyrektorów ds. doświadczeń z Wielkiej Brytanii, Irlandii, Skandynawii i Rady Współpracy Państw Zatoki, w którym uzyskano wartościowe dane dotyczące obecnych trendów i wyzwań w zakresie transformacji cyfrowej i pozyskiwania talentów.
• Zdobycie nagrody Energage w rankingu najlepszych amerykańskich pracodawców 2023 Top Workplaces USA, wyłonionych na podstawie anonimowej ankiety przeprowadzonej wśród setek pracowników z Ameryki Północnej na temat poziomu satysfakcji z miejsca pracy ustalonego na podstawie pomiaru poziomu zaangażowania pracowników.
• Ogłoszenie globalnego wdrożenia elastycznego modelu czterodniowego tygodnia pracy o nazwie „Fabulous Fridays” w świetle rezultatów sześciomiesięcznego okresu próbnego zrealizowanego w 2022 r.
• Obchody 10. rocznicy rozpoczęcia działalności w Indiach – specjalne uroczystości w Hajdarabad i Bengalurze z udziałem kadry kierowniczej wysokiego szczebla i setek współpracowników Rimini Street oraz ich rodzin.
• Działania i finansowanie na rzecz wielu organizacji charytatywnych, udostępnienie wybranym organizacjom charytatywnym w Japonii rocznego programu dotacji RMNI LOVE na 2023 r. o wartości 50 tys. USD, zachęcając certyfikowane organizacje charytatywne w Tokio i pobliskich regionach do ubiegania się o jedną z pięciu dotacji w wysokości 10 tys. USD.

Prognozy biznesowe na 2023 r.

Spółka prognozuje przychody za II kwartał 2023 r. w granicach 105,0-107,0 mln USD oraz przychody za cały rok 2023 w granicach 420-430 mln USD, a także całoroczny skorygowany zysk EBITDA w granicach 52-58 mln USD. Spółka dokona przeglądu całorocznych prognoz na 2023 r. w ramach komunikatu o wynikach za II kwartał roku.

Informacje o transmisji internetowej i telekonferencji

W dniu 3 maja 2023 r. o godz. 17:00 czasu wschodniego (godz. 14:00 czasu pacyficznego) spółka Rimini Street zorganizuje wirtualne posiedzenie i telekonferencję, aby omówić wyniki za I kwartał 2023 r. oraz skomentować wybrane wyniki uzyskane do tej pory w II kwartale 2023 r. Relację na żywo będzie można śledzić na stronie spółki poświęconej relacjom z inwestorami za pośrednictwem linku do wydarzeń z zakresu relacji inwestorskich Rimini Street oraz bezpośrednio za pomocą linku do transmisji internetowej. Udział w telekonferencji będzie możliwy po dokonaniu rejestracji za pośrednictwem linku umożliwiającego rejestrację uczestników zdalnych. Retransmisja będzie dostępna przez rok po wydarzeniu.

Przedstawienie wskaźników finansowych bez zastosowania standardów GAAP

W niniejszej informacji prasowej zawarto wskaźniki finansowe obliczone bez zastosowania standardów GAAP. Wskaźniki te nie opierają się na zbiorze powszechnych standardów lub zasad rachunkowości. Stanowią one uzupełnienie i nie należy ich interpretować jako wyznacznika wyników z działalności spółki zgodnie z wymogami wynikającymi z obowiązujących na terenie Stanów Zjednoczonych, powszechnie uznanych standardów rachunkowości (ang. generally accepted accounting principles, GAAP). Wskaźniki te należy zatem traktować jako dodatkowe informacje, które nie zastępują ani nie są nadrzędne w stosunku do wskaźników finansowych obliczanych zgodnie ze standardami GAAP. Porównania wskaźników z zastosowaniem i bez zastosowania standardów GAAP dokonano w tabelach finansowych zawartych w niniejszej informacji prasowej. W części pt. „Wskaźniki finansowe nieprzewidziane w GAAP i niektóre inne kluczowe mierniki” opisano i objaśniono wskaźniki obliczone bez zastosowania standardów GAAP w odniesieniu do działalności spółki.

Informacje o Rimini Street, Inc.

Rimini Street, Inc. (Nasdaq: RMNI), spółka Russel 2000®, jest dostawcą kompleksowego wsparcia w zakresie oprogramowania firmowego oraz produktów i usług z dziedziny oprogramowania dla firm o zasięgu globalnym, wiodącym podmiotem zewnętrznym świadczącym usługi wsparcia dla oprogramowania Oracle i SAP oraz partnerem Salesforce i AWS. Firma prowadzi działalność na całym świecie i oferuje kompleksową gamę ujednoliconych rozwiązań do prowadzenia, obsługi, personalizacji, konfiguracji, łączenia, ochrony, monitorowania i optymalizacji firmowych aplikacji, baz danych i oprogramowania technologicznego oraz do zarządzania w tym zakresie, umożliwiając klientom osiąganie lepszych wyników biznesowych, znaczne ograniczenie kosztów i przeznaczenie zasobów na innowacje. Jak dotąd ponad 5100 organizacji sklasyfikowanych w rankingach Fortune 500, Fortune Global 100, ze środkowego segmentu rynku, sektora publicznego i niemalże z każdej branży wybrało Rimini Street jako zaufanego dostawcę rozwiązań z zakresu oprogramowania dla firm. Więcej informacji znajduje się na stronie http://www.riministreet.com oraz na profilach Rimini Street w serwisach Twitter, Facebook i LinkedIn. (IR-RMNI)

Wypowiedzi prognozujące

Pewne wypowiedzi w niniejszej informacji prasowej nie odnoszą się do danych historycznych, lecz stanowią wypowiedzi prognozujące na potrzeby zasad „Safe Harbor” zgodnie z Ustawą o reformie przepisów procesowych dotyczących papierów wartościowych z 1995 r. (Securities Litigation Reform Act of 1995). Słowa takie jak: „może”, „powinien”, „byłby”, „planuje”, „zamierza”, „przewiduje” „wierzy”, „szacuje”, „prognozuje”, „potencjalny”, „wydaje się”, „ma zamiar”, „kontynuuje”, „przyszłość”, „oczekuje”, „prognozy” oraz podobne wyrażenia wskazują na wypowiedzi prognozujące. Wypowiedzi prognozujące obejmują m.in. wypowiedzi dotyczące oczekiwań spółki względem przyszłych wydarzeń, możliwości, globalnej ekspansji i innych inicjatyw rozwojowych oraz inwestycji spółki w te inicjatywy. Wypowiedzi te oparte są na różnych założeniach i bieżących oczekiwaniach kierownictwa spółki, nie są prognozami faktycznych wyników ani nie odnoszą się do danych historycznych. Takie wypowiedzi prognozujące podlegają czynnikom ryzyka i niepewności dotyczącym działalności spółki Rimini Street, przy czym rzeczywiste rezultaty mogą znacznie odbiegać od treści wypowiedzi prognozujących. Ryzyka i niepewności obejmują m.in. niekorzystne rozstrzygnięcia i koszty związane z toczącymi się postępowaniami sądowymi lub nowymi postępowaniami sądowymi; zmiany otoczenia biznesowego, w którym prowadzi działalność Rimini Street, w tym wpływ wszelkich recesyjnych tendencji gospodarczych i wahania kursów walut, i zmiany ogólnych warunków finansowych, gospodarczych, regulacyjnych i politycznych wpływających na branżę, w której prowadzi działalność Rimini Street, oraz na branże, w których działalność prowadzą nasi klienci; ewolucję w środowisku zarządzania i wsparcia oprogramowania dla przedsiębiorstw, której doświadczają nasi klienci i potencjalni klienci, a także naszą zdolność do pozyskania i utrzymania klientów oraz dalszego rozwoju naszej bazy klientów; istotny poziom konkurencji w branży usług wsparcia w zakresie oprogramowania; wdrażanie przez klientów naszej rozbudowanej gamy produktów i usług oraz produktów i usług przewidzianych do wprowadzenia na rynek w przyszłości; naszą zdolność do utrzymania lub osiągnięcia wzrostu dochodów lub rentowności oraz zarządzania kosztami uzyskania przychodów; szacunkowe dane dotyczące łącznego obsługiwanego przez nas rynku oraz spodziewane oszczędności klientów w stosunku do korzystania z usług innych dostawców; zmienność naszego cyklu sprzedaży oraz ryzyko związane ze wskaźnikami utrzymania; utratę co najmniej jednego członka zespołu zarządzającego; naszą zdolność do pozyskiwania i utrzymywania wykwalifikowanych pracowników oraz kluczowego personelu; trudności w zarządzaniu kwestią rentowności wzrostu; konieczność i możliwość zgromadzenia dodatkowego kapitału lub obsługi zadłużenia na korzystnych warunkach i zdolność spółki do generowania przepływów pieniężnych z działalności operacyjnej pozwalającą na zwiększone finansowanie inicjatyw rozwojowych; wpływ kwestii związanych z ochroną środowiska, sprawami społecznymi i ładem korporacyjnym (ESG); działania w odpowiedzi na wszelkie utrzymujące się skutki pandemii COVID-19 oraz jej skutki gospodarcze, operacyjne i finansowe na działalność spółki; ryzyko związane z prowadzeniem działalności na szczeblu globalnym; naszą zdolność do zapobiegania nieuprawnionemu dostępowi do naszych systemów informatycznych i innym zagrożeniom cyberbezpieczeństwa, ochrony informacji poufnych naszych pracowników i klientów i zachowania zgodności z przepisami dotyczącymi prywatności i ochrony danych; naszą zdolność do utrzymania skutecznego systemu kontroli wewnętrznej nad sprawozdawczością finansową; naszą zdolność do utrzymania, ochrony i rozwoju naszej marki oraz własności intelektualnej; zmiany w przepisach i uregulowaniach, w tym zmiany w przepisach podatkowych lub niekorzystne skutki naszych interpretacji podatkowych, lub niezdolność do ustanowienia przez nas odpowiednich rezerw na zdarzenia podatkowe; wpływ naszych bieżących zobowiązań w zakresie obsługi zadłużenia w związku z naszym kredytem oraz zobowiązań finansowych i operacyjnych związanych z naszą działalnością i powiązanym ryzykiem stopy procentowej, w tym niepewności związanej z przejściem na SOFR lub inne wskaźniki referencyjne stopy procentowej; wystarczającą ilość środków pieniężnych i ich ekwiwalentów pozwalającą na spełnienie wymogu zachowania płynności; ilość i harmonogram wykupów, jeżeli będą realizowane, w ramach naszego programu wykupu akcji oraz naszą zdolność do podnoszenia wartości dla akcjonariuszy w ramach takiego programu; niepewność co do wartości długoterminowej kapitałowych papierów wartościowych Rimini Street; katastrofy zakłócające naszą działalność lub działalność naszych klientów, oraz ryzyka omawiane w rozdziale pt. „Czynniki ryzyka” w Sprawozdaniu Kwartalnym Rimini Street złożonym na formularzu 10-Q z dnia 3 maja 2023 r. i okresowo aktualizowanym przez kolejne Sprawozdania Roczne na Formularzu 10-K, Sprawozdania Kwartalne na Formularzu 10-Q i Sprawozdania Bieżące na Formularzu 8-K, oraz inne dokumenty składane przez Rimini Street w Komisji Papierów Wartościowych i Giełd (Securities and Exchange Commission). Ponadto wypowiedzi prognozujące zawierają oczekiwania, plany i prognozy przyszłych wydarzeń i opinie aktualne na dzień publikacji niniejszej informacji prasowej przez Rimini Street. Rimini Street przewiduje, że kolejne wydarzenia i kierunki rozwoju sytuacji wpłyną na zmianę oceny spółki Rimini Street. O ile Rimini Street może podjąć decyzję o aktualizacji wypowiedzi prognozujących w przyszłości, nie przyjmuje żadnego zobowiązania w tym względzie, z wyjątkiem sytuacji, gdy jest to wymagane przez prawo. Niniejsze wypowiedzi prognozujące nie powinny być traktowane jako rzetelna ocena spółki Rimini Street w terminie po dacie publikacji niniejszej informacji prasowej.

© 2023 Rimini Street, Inc. Wszelkie prawa zastrzeżone. „Rimini Street” jest znakiem towarowym zarejestrowanym przez spółkę Rimini Street, Inc. w Stanach Zjednoczonych i innych krajach, przy czym nazwa i logotyp Rimini Street, jak również logo z nich utworzone, oraz inne znaki z oznaczeniem TM są znakami towarowymi należącymi do Rimini Street, Inc. Pozostałe znaki towarowe pozostają własnością spółek, które je zarejestrowały, przy czym spółka Rimini Street nie jest powiązana z żadnym z tych posiadaczy znaków towarowych czy spółek ani ich nie promuje.

RIMINI STREET, INC. Niepoddany kontroli skrócony skonsolidowany bilans (w tysiącach, z wyłączeniem kwot podanych w przeliczeniu na 1 akcję)
AKTYWA	31 marca 2023 r.			31 grudnia 2022 r.
Aktywa obrotowe:
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty	$	116 169		$	109 008
Środki pieniężne o ograniczonej możliwości dysponowania		426			426
Należności od innych podmiotów pomniejszone o odpisy w kwotach odpowiednio 745 i 723 USD		89 317			116 093
Odroczone koszty umów, bieżące		17 184			17 218
Inwestycje krótkoterminowe		18 785			20 115
Wydatki opłacone z góry i inne		19 910			18 846
Aktywa obrotowe razem		261 791			281 706
Aktywa trwałe:
Rzeczowe aktywa trwałe, pomniejszone o skumulowaną amortyzację w kwocie odpowiednio 16 015 i 15 441 USD		6 554			6 113
Aktywa z tytułu praw użytkowania w ramach leasingu operacyjnego		6 325			7 142
Odroczone koszty kontraktów, długoterminowe		22 115			23 508
Depozyty i inne		6 619			7 057
Odroczony podatek dochodowy, netto		64 700			65 515
Aktywa razem	$	368 104		$	391 041
ZOBOWIĄZANIA, PODLEGAJĄCE WYKUPOWI AKCJE UPRZYWILEJOWANE I DEFICYT KAPITAŁU WŁASNEGO
Zobowiązania bieżące:
Zobowiązania o krótkim terminie zapadalności z tytułu kredytów długoterminowych	$	5 349		$	4 789
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług		5 956			8 040
Narosłe wynagrodzenia, świadczenia i prowizje		31 375			37 459
Inne narosłe zobowiązania		25 568			32 676
Zobowiązania z tytułu leasingu operacyjnego, krótkoterminowe		4 047			4 223
Odroczone przychody, bieżące		257 329			265 840
Zobowiązania bieżące razem		329 624			353 027
Zobowiązania długoterminowe:
Zadłużenie długoterminowe, pomniejszone o zobowiązania o krótkim terminie zapadalności		68 558			70 003
Odroczone przychody, długoterminowe		30 052			34 081
Zobowiązania z tytułu leasingu operacyjnego, długoterminowe		8 093			9 094
Inne zobowiązania długoterminowe		1 896			2 006
Zobowiązania razem		438 223			468 211
Deficyt kapitału własnego:
Akcje uprzywilejowane, o wartości nominalnej 0,0001 USD. Zatwierdzono 99 820 akcji (wyłączając 180 akcji uprzywilejowanych serii A); nie oznaczono żadnej innej serii		—			—
Akcje zwykłe, o wartości nominalnej 0,0001 USD. Zatwierdzono 1 000 000 akcji; wyemitowano i nie wykupiono odpowiednio 88 883 i 88 517 akcji		9			9
Dodatkowy wpłacony kapitał		158 449			156 401
Skumulowane inne całkowite straty		(4 831	)		(4 195	)
Skumulowany deficyt		(222 630	)		(228 269	)
Akcje własne, w cenie nabycia		(1 116	)		(1 116	)
Deficyt kapitału własnego razem		(70 119	)		(77 170	)
Zobowiązania i deficyt kapitału własnego razem	$	368 104		$	391 041

RIMINI STREET, INC. Niepoddane kontroli skrócone skonsolidowane sprawozdanie z działalności (w tysiącach, z wyłączeniem kwot podanych w przeliczeniu na 1 akcję)
	Za okres 3 miesięcy zakończony w dniu
	31 marca
		2023 r.			2022 r.
Przychody	$	105 512		$	97 910
Koszty uzyskania przychodu		39 343			37 207
Zysk brutto		66 169			60 703
Koszty działalności operacyjnej:
Koszty sprzedaży i marketingu		34 479			31 700
Koszty ogólne i administracyjne		18 227			19 951
Koszty reorganizacji		59			—
Koszty procesów sądowych i związane z nimi koszty podlegające odzyskaniu:
Honoraria i pozostałe koszty procesów sądowych		2 719			3 499
Koszty ubezpieczeń i koszty podlegające odzyskaniu (netto)		—			(389	)
Koszty procesów sądowych i związane z nimi koszty podlegające odzyskaniu (netto)		2 719			3 110
Koszty operacyjne ogółem		55 484			54 761
Dochód z działalności operacyjnej		10 685			5 942
Dochód (koszty) spoza działalności operacyjnej:
Koszty odsetek		(1 339	)		(808	)
Pozostałe dochody (koszty) (netto)		528			209
Dochód przed opodatkowaniem podatkiem dochodowym		9 874			5 343
Koszty podatku dochodowego		(4 235	)		(2 256	)
Dochód netto	$	5 639		$	3 087
Zysk netto przypadający na posiadaczy akcji zwykłych	$	5 639		$	3 087
Zysk netto za akcję przypadający na posiadaczy akcji zwykłych:
Podstawowy	$	0,06		$	0,04
Rozwodniony	$	0,06		$	0,03
Średnia ważona liczba akcji zwykłych pozostających w obrocie:
Podstawowa		88 690			87 124
Rozwodniona		89 061			88 485

RIMINI STREET, INC. Porównania wskaźników obliczonych z zastosowaniem i bez zastosowania standardów GAAP (w tysiącach)
	Za okres 3 miesięcy zakończony w dniu
	31 marca
		2023 r.			2022 r.
Porównanie dochodu z działalności operacyjnej bez zastosowania standardów GAAP:
Dochód z działalności operacyjnej	$	10 685		$	5 942
Korekty bez zastosowania standardów GAAP:
Koszty procesów sądowych i związane z nimi koszty podlegające odzyskaniu (netto)		2 719			3 110
Koszty wynagrodzeń w postaci akcji spółki		1 976			3 051
Koszty reorganizacji		59			—
Dochód z działalności operacyjnej bez zastosowania standardów GAAP	$	15 439		$	12 103
Porównanie dochodu netto bez zastosowania standardów GAAP:
Dochód netto	$	5 639		$	3 087
Korekty bez zastosowania standardów GAAP:
Koszty procesów sądowych i związane z nimi koszty podlegające odzyskaniu (netto)		2 719			3 110
Koszty wynagrodzeń w postaci akcji spółki		1 976			3 051
Koszty reorganizacji		59			—
Dochód netto bez zastosowania standardów GAAP	$	10 393		$	9 248
Porównanie skorygowanego wskaźnika EBITDA bez zastosowania standardów GAAP:
Dochód netto	$	5 639		$	3 087
Korekty bez zastosowania standardów GAAP:
Koszty odsetek		1 339			808
Koszty podatku dochodowego		4,235			2 256
Koszty amortyzacji		613			577
EBITDA		11 826			6 728
Korekty bez zastosowania standardów GAAP:
Koszty procesów sądowych i związane z nimi koszty podlegające odzyskaniu (netto)		2 719			3 110
Koszty wynagrodzeń w postaci akcji spółki		1 976			3 051
Koszty reorganizacji		59			—
Skorygowany zysk EBITDA	$	16 580		$	12 889
Należności z faktur:
Przychody	$	105 512		$	97 910
Odroczony przychód krótko- i długoterminowy, na koniec okresu		287 381			300 029
Odroczony przychód krótko- i długoterminowy, na początek okresu		299 921			300 268
Zmiany w przychodach odroczonych		(12 540	)		(239	)
Należności z faktur	$	92 972		$	97 671

Wskaźniki finansowe nieprzewidziane w GAAP i niektóre inne kluczowe mierniki

Aby udostępnić inwestorom i innym zainteresowanym osobom dodatkowe informacje odnoszące się do wyników działalności spółki Rimini Street, zamieszczony został szereg wskaźników finansowych obliczonych bez zastosowania standardów GAAP i niektóre wskaźniki kluczowe. Poniżej opisane są takie wskaźniki jak przychody z tytułu opłat abonamentowych w ujęciu rocznym i wskaźnik utrzymania przychodów. Każdy z nich jest kluczowym miernikiem operacyjnym w kontekście prowadzonej przez spółkę działalności. Ponadto zawarte zostały następujące wskaźniki finansowe bez zastosowania standardów GAAP: dochód z działalności operacyjnej bez zastosowania standardów GAAP, dochód netto bez zastosowania standardów GAAP, wskaźnik EBITDA i skorygowany wskaźnik EBITDA oraz należności z faktur. W powyższych tabelach dokonano porównania każdego z ww. wskaźników finansowych bez zastosowania standardów GAAP z najbardziej porównywalnym wskaźnikiem finansowym zestawionym w oparciu o te standardy. Z uwagi na odpis aktualizujący aktywa z tytułu odroczonego podatku korekty dokonane bez zastosowania standardów GAAP nie wiązały się z żadnymi konsekwencjami podatkowymi. Zestawione przez spółkę wskaźniki finansowe bez zastosowania standardów GAAP zostały szerzej opisane poniżej.

Pierwotnym celem wykorzystania wskaźników nieprzewidzianych w GAAP jest udzielenie dodatkowych informacji, które zdaniem kierownictwa mogą być przydatne dla inwestorów i umożliwić im dokonanie oceny w tem sam sposób co kierownictwo. Przedstawiamy wskaźniki finansowe nieprzewidziane w GAAP również dlatego, że naszym zdaniem pomagają one inwestorom w spójny sposób porównać nasze wyniki w różnych okresach rozliczeniowych oraz porównać nasze wyniki z wynikami innych przedsiębiorstw, pomijając pozycje, które naszym zdaniem nie świadczą o wynikach w zakresie naszej głównej działalności. Dokładniej rzecz biorąc, kierownictwo wykorzystuje te wskaźniki nieprzewidziane w GAAP jako miarę wyników z działalności operacyjnej, do sporządzenia rocznego budżetu operacyjnego, do przydzielania środków i poprawy wyników finansowych naszej firmy, do oceny skuteczności naszych strategii biznesowych, do zapewnienia spójności i porównywalności z wynikami finansowymi w przeszłości, w celu ułatwienia porównania naszych wyników z wynikami innych przedsiębiorstw, które często uzupełniają wyniki obliczone według zasad GAAP wskaźnikami finansowymi nieprzewidzianymi w GAAP, oraz w komunikacji z zarządem w sprawie naszych wyników finansowych. Inwestorzy powinni mieć jednak świadomość, że nie wszystkie przedsiębiorstwa jednakowo definiują owe wskaźniki nieprzewidziane w GAAP.

Należności z faktur stanową zmianę przychodów przyszłych okresów w bieżącym okresie plus przychody za bieżący okres.

Powtarzalne dochody przeliczone na wartość roczną to wysokość przychodów z subskrypcji uznanych w kwartale obrotowym pomnożona przez cztery. Stanowi to dla nas wskazówkę, jaki przychód możemy uzyskać w kolejnych 12 miesiącach z istniejącej bazy klientów, zakładając brak rezygnacji i brak zmiany cen w tym okresie. Przychody z subskrypcji nie obejmują dochodów niepowtarzalnych, które dotychczas były nieznaczące.

Wskaźnik utrzymania przychodów to faktyczne przychody z subskrypcji (w dolarach) uznane w okresie 12 miesięcy od klientów, którzy byli klientami firmy w dniu poprzedzającym ten okres, podzielone przez nasze powtarzalne dochody przeliczone na wartość roczną na dzień poprzedzający wspomniany okres 12 miesięcy.

Dochód z działalności operacyjnej liczony według zasad rachunkowości innych niż GAAP to dochód z działalności z pominięciem: kosztów postępowań sądowych i powiązanych zwrotów, netto, wydatków na wynagrodzenie w formie akcji własnych oraz odpisów aktualizacyjnych z tytułu prawa do użytkowania aktywów. Wyłączenia te zostały omówione bardziej szczegółowo poniżej.

Dochód netto liczony według zasad rachunkowości innych niż GAAP to dochód netto z pominięciem: kosztów postepowań sądowych i powiązanych zwrotów, netto, strat od zmiany wartości godziwej warrantów subskrypcyjnych, wydatków na wynagrodzenie w formie akcji własnych oraz odpisów aktualizacyjne z tytułu prawa do użytkowania aktywów. Wyłączenia te zostały omówione bardziej szczegółowo poniżej.

W szczególności kierownictwo nie uwzględnia w stosownych przypadkach następujących elementów we wskaźnikach finansowych nieprzewidzianych w GAAP w przedstawionych okresach:

Koszty postępowań sądowych i powiązane zwroty, netto: Koszty postępowań sądowych i powiązane zwroty z ubezpieczenia i apelacji związane są z zewnętrznymi kosztami postępowań spornych. Koszty te i zwroty są odzwierciedleniem trwających postepowań sądowych, których jesteśmy stroną, i nie mają związku z naszą codzienną ani podstawową działalnością, jaką jest świadczenie usług naszym klientom.

Wydatki na wynagrodzenie w formie akcji własnych: Częścią naszej strategii wynagrodzeń jest wykorzystanie wynagrodzenia w formie akcji własnych do przyciągnięcia i zatrzymania pracowników. Głównym celem tej strategii jest dopasowanie interesów pracowników do interesów akcjonariuszy i zatrzymanie pracowników na dłuższy czas, a nie ich motywowanie czy nagradzanie za wyniki operacyjne w danym okresie. W związku z tym wydatki na wynagrodzenie w formie akcji własnych zmieniają się z powodów zasadniczo niezależnych od decyzji operacyjnych i wyników w danym okresie.

Koszty reorganizacji: koszty obejmujące głównie koszty odpraw związanych z planem reorganizacji spółki.

EBITDA opisuje dochód netto skorygowany w celu wyłączenia: kosztów odsetek, kosztów podatku dochodowego oraz kosztów amortyzacji.

Skorygowany zysk EBITDA to wskaźnik EBITDA skorygowany w celu wyłączenia: kosztów procesów sądowych i związanych z nimi kwot podlegających odzyskaniu (netto), wydatków na wynagrodzenie w formie akcji własnych oraz kosztów reorganizacji, które opisano powyżej.

Oficjalną, obowiązującą wersję niniejszego zawiadomienia stanowi tekst oryginalny sporządzony w języku źródłowym. Tekst tłumaczenia służy wyłącznie celom orientacyjnym, został sporządzony wyłącznie dla celów ułatwienia zrozumienia zawiadomienia i należy interpretować go w odniesieniu do tekstu źródłowego, który jest jedyną wersją mającą skutki prawne.